8.16 日复盘

去年 9 月底的置顶帖子曾说过，3700 点以下都是机会。这一年中的机会真的很多很多，不光大体量的游资 3 倍 5 倍的很多，甚至 10 倍的也有，更别说肯定还有 20 倍，30 倍以上的账户。

但在这个 7 平 2 亏 1 赚的市场，努力 + 天赋 + 运气，羡慕是没用的，怨声载道也是没用的。我每天做的最多的就是反思自己的每一笔交易，每一个分时。如果觉得自己并不是很擅长股市，那么也同样建议了一年，ETF 是大多数人最好的归属。

回到市场：

1）中国式慢牛，一定是科技牛，别活在过去。

2）中国式牛市，一定不具备理性，一定是泡沫 + 泡沫，所有预期都打满的牛市。直到泡沫破裂，换个板块再泡沫 + 泡沫。

3）牛市中的止盈，其实更多的都是卖飞，你无法从第一口吃到最后一口。合理的卖点，要么亏钱反包后的再次亏钱，要么拿到你觉得赚的慌了。

指数：

空间上：上证新高，但是 3730 附近是历年强压。科创板即将面临今年高点 1140 的强压。创业板即将面临去年 10.8 日的强压。有震荡都是正常的，有调整也是正常的，如果无视直接过去了，也是正常的。

时间上：4.7 日以来的 5 个月的慢牛，涨幅足够，赚钱效应足够，那么从理性的角度，从合理的角度，需要休息，为 10 月份开始的再次行情留有余地。

所以，如果有调整，从空间上跟时间上来说，都是很正常的，不是见顶，也不可能见顶，可以适当的择时。三大指数到各自的压力位的时候，适当注意下市场的震荡强度，成交量的放量程度。无非就是调整了再过，或者一蹴而就就过了。 支撑位的话暂时都按 5 日去对标，不需要考虑别的，因为牛市中，不破 5 日，即使出现阴线，你也无法预料第二天是否反包。

题材：

今年一定是超级题材大年，从年初的软件，端侧，DS，算力，机器人开始，就连祖训的军工都持续的快 3 个月了，然后各种固态，稳定币，硬件，医药等等。那么四季度的重头戏是十五五，如果说十三五，十四五是中国经济的转型过渡期的话，那么十五五一定是高质量的腾飞期。记住两个字，中国。记住四个字，中国科技。记住六个字，中国科技资产。

下面点评下题材：（仅从我个人理解出发，可能会错，但是客观，不涉及持仓吹票）

硬件：依然维持 7 月中下旬的判断，CPO 的中短期性价比远远低于新硬件（GB300 的铜，电子部，液冷，电源，包括后面会冒出来的新品种）。即使调整，也是后者优先。但是这段泡沫疯狗浪，从历史经验的角度，如果遇到指数大级别的调整或者大级别的题材问世，那么这一块一定会有大级别的调整，可能 - 20 到 - 30 这种吧。

军工：传统的大多数军工票都是鱼尾了，至于跟十五五相关的一些非传统的军工票，会有资金在运作。

机器人：这个板块正常要贯穿全年的，但是暴力程度肯定比不上硬件，属于中间来回穿插的那种。择时，择股更重要，机会也更多。

Ds：超短博弈的手法，然后哪里来哪里去。

国产算力基建：二季度正常继续没有超预期的业绩，三季度未知，我的理解的最快也要四季度乃至明年一季度，至于会有会有资金打提前量，顺应盘面。

医药：同样也是 7 月中下旬说的，除了独立逻辑的股，80% 的医药股在中报前会被资金兑现。那么中报期结束，有喜欢，有信仰的，可以开始认真看了，四季度依然机会满满，我个人不懂药的基本面。

稳定币（金融互金券商）：7 月初的判断，除了牛股，其他 80% 的股螺旋式下跌。最近勉强在牛股的带领下走了反抽，短期可能会跟随金融继续互动一下，中期依然没有性价比。

软件 + 端侧：不清楚什么时候再次启动，也不清楚强度如何，单纯从机构 + 舆论的导向看，是有资金会反复做的。 独立逻辑个股：强者恒强，珍惜每一个新出来的精品，极品，仙品。

新题材：如果 9 月份有出来的新题材，尤其科技向的，第一时间思考这个题材的强度，宽度够不够，然后第一时间上车，或许能救你账户。

个股：（暂时不恢复这个栏目，后面可能会恢复）

晚一点的时候，我再总结下我自己的持仓操作。